Banca Privada y Patrimonial en México 11 de abril, 2011.

Banca Privada y Patrimonial en México

11 de abril, 2011

2

Agenda

Perspectiva Global al término de la crisis

Perspectiva en América Latina

Crecimiento y Perspectiva en México

Gestión de patrimonios en México

Nuevos agentes: Multi-family Offices

Nuevos modelos de negocio: Venture

Philanthropy

Tendencias y Oportunidades

33

*Última actualización: 25/Mar/2011

Tendencias 2007 – 2010

•La riqueza global se recuperó con rapidez, con las cifras a Dic 2009 casi igualando niveles de Dic 2007

•Posterior a la crisis, se mantiene una mezcla de activos conservadora y una mayor participación de la riqueza en mercados emergentes

•La oferta Offshore se mantiene pero enfrenta grandes retos – deberá adaptar sus modelos de negocio y operación

Gestión del Patrimonio

Realidad y Oportunida

des

•Los activos crecieron en 2009 en general, pero restaurar la confianza de clientes ha sido difícil

•Los activos de clientes han migrado en este período constantemente entre las instituciones financieras

•Caída de ingreso y compresión de margen

•Los clientes continuarán migrando entre instituciones financieras, por lo que los esfuerzos de atracción y retención son importantes

•Los negocios de Banca Privada deben crear estrategias acorde a las nuevas realidades de la industria global y local

Desempeño del

Mercado

4

Riqueza global por Región

113

194

USD Trillions

América Latina Europa NorteaméricaAsia-PacíficoChinaIndiaÁfrica

72%

91% vs.

2007

Fuente: Credit Suisse

5

Riqueza global por adulto

Riqueza por adulto (USD)

DeudaNo-Financiero

Net worth, tipo de cambio constanteNet worth

Financiero

43,800 USD por

adulto en el mundo


6

Hogares con más de USD 1millón en AUMs

Hogares con menos de USD 1millón en AUMs

USD Trillions

3.1 3.0 3.2

- 6 +7

Global América Latina

América Latina

representa 3% de AUMs global a Dic

2009

Activos Administrados 2007 – 2009

Fuente: Boston Consulting Group

7

Tendencias 2011

•Muestran signos de recuperación

•Existe preocupación por inflación y crecimiento retenido

China

Energía y

Alimentos

•Los altos precios en el petróleo pueden causar mayor inflación y principalmente un crecimiento retenido

•Los países importadores de petróleo son los más afectados por el alza

Mercados Emergente

s

•Continúa una alta demanda de energéticos para consumo y producción

•Permanece su política de control monetario

Movimientos Políticos

•La crisis política en Medio Oriente ha contribuido al alza del precio del petróleo; se prevee que los movimientos políticos continuarán manteniendo el precio al nivel actual e incluso incrementándolo

Europa •La deuda soberana en España, Portugal y otros países de la Unión Europea se debe observar con cuidado

8







Philanthropy


9

Perspectivas 2010 - 2015

Crecimiento Económico

Sistemas Financieros fortalecidos

Cambios Demográficos

Cambios en tecnología y patrones de consumo

Incremento de flujos de capital en mercados emergentes

En los próximos cinco años, los mercados financieros de América Latina

tendrán un desempeño positivo, guiado principalmente por cinco factores

10

Distribución de riqueza en el mundo

Sin datos


Riqueza por adulto (USD)Menor a 5,000

5,000 a 25,00025,000 a 100,000Mayor a 100,000

México, junto con Brasil y Chile, se mantiene en un rango de riqueza por adulto de 25,000 a 100,000 USD

11

Riqueza por adulto en América Latina

Riqueza por adulto, tipo de cambio constante

Riqueza por adulto

GLOBAL43,800 USD por

adulto

E.U.235,000 USD

Europa100,000 USD

Asia-Pafícifo40,000

América Latina21,000 USD

(48% del promedio global)


12

Riqueza por adulto en América Latina, por rango

América Latina Global

% relativo a riqueza global

% de adultos con riqueza mayor a USD 10,000 E.U. 73 Europa 60 América Latina 31.7


13 Fuente: McKinsey, Banco Mundial

Nivel SE

2

15

32

23

28

0.1

1.8

13

23.6

Alto

Medio Alto

Medio

Medio Bajo

Bajo

% Consumo (9.7 Tn) % Población (5.5 bn) En países emergentes, la creciente clase media - casi 2 billones -

gasta 6.9 Trillones por año

Patrón de consumo

El crecimiento de la clase media se da actualmente en países más allá de BRIC, con proyecciones de gasto de $20 Trillones en la próxima década – casi

duplicando el consumo actual de los E.U.

Países emergentes: Argentina, Brasil, Chile, China, Colombia, Egipto, India, Indonesia, Irán, Malasia, México, Nigeria, Pakistán, Perú, Filipinas, Polonia, Rumania, Rusia, Sudáfrica, Tailandia, Turquía, Ucrania, Venezuela, Vietnam

(Consumidores con ingreso anual de USD

$13,500 a $113,000)

14







Philanthropy


15

•Se estima una alza en las proyecciones para 2011, a 4.3

IED

Política Monetaria

•Si continúan elevándose los precios de materias primas que afectan la inflación, Banxico haría cambios en su política para 2011

PIB

•Más allá del clima de inseguridad dominante en diversos estados de la República, Canadá y otros países ratifican su interés en continuar el intercambio comercial y de inversión con México, ayudando a cambiar la imagen que se tiene en el extranjero

Comercio•La OMC indica que el crecimiento en el comercio global se atenuará este año, dado que la crisis financiera todavía tiene repercusiones

Perspectiva 2011

16 Fuente: INEGI

3.2

5.2

3.3

1.5

-5.1

5.54.3

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

PIB Anual

Crecimiento económico

2010 presentó el mayor crecimiento para México en 10

años3er crecimiento más alto dentro

de los países de la OCDE

Se ajusta el pronóstico de 2011.

Goldman Sachs lo

determina en 4.9

17 Fuente: INEGI, Censo 2010

Crecimiento demográfico

Poblacion México (millones)

19.725.8

34.948.2

66.881.2

97.5

112.3

1940 1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010

112,336,538

México ocupa el lugar 11 en población a

nivel mundial

18 Fuente: INEGI, Censo 2010

% bienes de comunicación en viviendas

84.8 85.9

9.3

36.2

79.5

92.6

29.4

43.2

Radio Televisión Computadora LíneaTelefónica

2000 2010

Patrón de consumo, bienes de comunicación

3X

19







Philanthropy


20

Estructura y Gestión de patrimonios en México

•En 2011, se estima un mercado en México de 61,000 perceptores de NSE AA y B+

•Los estados de la República con mayor población de estos segmentos son:

Estado de México y D.F.

Tamaulipas

Chihuahua

Baja California Norte

Nuevo León

Jalisco

Perceptores Banca

Patrimonial

Perceptores Banca

Privada

•En NSE Bm, B- y C+, se estima un crecimiento del mercado llegando a 374,000 perceptores

Fuente: INEGI, Proyecciones

21


En la actualidad, el mercado onshore es

dominado por los principales Bancos


22


En América Latina, México y Brasil

aportan el 64% de activos administrados

Riqueza total en hogares América Latina (AUM USD T)


23

Relevancia de la Actividad Offshore

Total PerceptoresPerceptores con AUMs mayor a USD100,000


24 Fuente: Credit Suisse

Comparativo % activos no-financieros deuda E.U. 34 20 Japón 34 17 India 80 4

Europa 16América Latina 70 7

Activos no-financieros representan

70% del patrimonio en América

Latina

Financiero Real Deuda Patrimonio


25

Inversión por importancia de sector - UHNWI

Residencial

Comercial

Fondos Bienes Raíces

FIBRAS

Agricultura

Importancia relativa en el Sector de

Bienes Raíces

Importancia relativa de diversos Sectores

Negocio Propio

Propiedades

Capitales

Bonos Corporativos

Bonos del Gobierno

Capitales Privados

Commodities

Hede Fund

Oro

Derivados

Oficina

Local Comercial

Industrial

Logística

Hotelería

Salud

Otros

Importancia relativa en propiedad

comercial

Fuente: Citi Private Bank

26







Philanthropy


27

Multi-family Offices•Enfocadas en asesorar objetivamente y gestionar el patrimonio familiar en el presente y futuro, incluyen asesoría de inversiones, planeación fiscal, fideicomisos, herencias

• En algunos casos su gestión se extiende hasta dar asesoría y servicio en temas de estilo de vida como coordinación de personal doméstico, viajes, servicios de concierge, compras, etc.

•El modelo comenzó en países desarrollados creado típicamente por familias con un patrimonio arriba de USD 50 millones, llamado family office

•En la actualidad, estos servicios se proporcionan:

Compartidos entre diversas familias

Por medio de un despacho de asesores

Por medio de subsidiarias creadas por Instituciones Financieras

•Cada vez más, las familias y UHNWI tienen una educación superior internacional, conocen de inversiones y se toman el tiempo de aprender sobre los distintos vehículos; comparan entre Asesores e Instituciones Financieras a nivel local e Internacional

•Para ofrecer un servicio integral a este segmento, toda asesoría debe ser antes que nada objetiva

Un

mod

elo

de s

erv

icio

ad

-hoc

28

Venture Philanthropy

•En años recientes se han creado Asociaciones Civiles que no sólo proveen asistencia para causas sociales, sino que manejan personal con experiencia y capacidades de negocio y ejecución

• Estas Asociaciones se encargan de recaudar donaciones y fondos para causas sociales, pero al mismo tiempo están logrando tener ganancias

•El modelo de gestión de estas Instituciones está llamando la atención de individuos HNW por su efectividad en el manejo de las donaciones y la claridad de los resultados

•Con efectividad demostrada están logrando captar la atención incluso de los donadores, y ellos mismos están participando como asesores de su gestión

•Los resultados de estas Asociaciones son claros:

Incremento de ganancias en 30% al año

Incremento de 40% en ayudaEsq

uem

a in

teg

ral d

e B

en

efi

cen

cia

29







Philanthropy


30

Expectativas de UHNWI en 2011

Incrementarán donaciones a

Instituciones de Beneficencia en 2011

de UHNWI están preocupados por la inestabilidad global,

política y económica

UHNWI con riqueza mayor a 10m,

probablemente mandarán a sus hijos a estudiar fuera del país.

Entre las opciones más destacadas se

encuentran Inglaterra, E.U.,

Canadá, Australia, Suiza.

Es muy probable que adquieran una propiedad en el

lugar de la educación de los

hijos

de UHNWI se interesan porque la 2a generación aprenda a gestionar el patrimonio a una edad

más temprana


31

Visión de Asesores Financieros en 2011

de Asesores en Europa confían en las medidas tomadas por el Gobierno como una solución

económica a largo plazo de Asesores en América Latina confían en las medidas

tomadas por el Gobierno

de Asesores en la India confían en que las políticas de

Gobierno harán fácil crear más riqueza para sus clientes de Asesores

en E.U. confían en

que las políticas de Gobierno

harán fácil crear más

riqueza para sus clientes

Áreas clave de inversión

en 2011 recomendada

s por Asesores de

Banca Privada


32

Oportunidades, Inversiones

Asesoría en

Inversiones

•Acceso a mercados internacionales con productos sofisticados, desde México

•Diversificación política

•Demanda de energía inelástica

•Sector Salud, énfasis en Genéricos y casas de asistencia de alta calidad – proyectan un crecimiento de 6%

• Índices de Tecnología

•Largo Plazo: renta variable, mercados emergentes, offshore

•Corto Plazo: tendencia a commodities, capitales de países desarrollados en Europa


33

Oportunidades, Servicio

Modelo de

Servicio

•En países emergentes se valora el trato personal y de calidad en la asesoría

•El cliente toma muy en cuenta su propia experiencia, recomendaciones de amigos y familiares y de otras Instituciones. Tomar las decisiones junto con el cliente, con objetividad y transparencia

•Hacer de la asesoría una práctica para educar al cliente al respecto de sus decisiones

•Asesorar a 2a generación, ya que la primera inversión que se realiza perdura por varios años

•Asesoría integral, migrando al esquema de multi-family office


Banca Privada y Patrimonial en México 11 de abril, 2011.

Documents

Transcript of Banca Privada y Patrimonial en México 11 de abril, 2011.