Las NIIF para las PYMES en Latinoamerica
CPA. Gustavo Flores Oviedo, MBA
I Vicepresidente
Comit Ejecutivo AIC
Es imposible que existan mquinas voladoras ms pesadas que el aire
Lord Kelvin, Presidente de la Royal Society, U.K. 1882.
El caballo est aqu para quedarse, el automvil es slo una novedad
Gerente del Banco de Michigan a Henry Ford, USA. 1908
No hay probabilidad que el hombre pueda utilizar la fuerza del tomo
Dr. Robert Milliken, Premio Nobel de Fsica, 1923
Paradigmas
Hay un mercado mundial para alrededor de 5 computadoras
Thomas Watson, Presidente IBM, 1943.
No nos gusta su sonido y la guitarra elctrica est de salida
Presidente de Decca Records, rechazando a los Beatles, 1962.
Si algo va a permanecer sin cambio, se ser el rol de la mujer
David Riesman, cientista social. 1967.
Paradigmas
En una poca de cambio radical, el futuro pertenece a los que siguen aprendiendo. Los que ya aprendieron se encuentran equipados para vivir en un mundo que ya no existe. Eric Hoffer
Reflexin
La Solucin en ese contexto era encontrar un idioma comn, mas que buscar el idioma Perfecto para cada uno de los involucrados
La Tendencia Global NIIF/NIC
Europa 2005
Australia 2005
Canada 2009/11
Surfrica 2005
U.S. (2011?/2014)
Actualmente o anticipada adopcin
Uso de NIIF/NIC (o su equivalente)
Brazil 2010
China 2007
India 2011
Chile 2009
Japn (?)
7
8
Normas Internacionales de Contabilidad para el Sector Pblico (NIC SP)
Austria
Blgica
Bulgaria
Estonia Croacia
Rep.Checa
Francia Alemania Inglaterra Italia
Rusia
Dinamarca
Portugal Espaa
Cyprus
Finlandia Grecia
Irlanda
Hungra
Islandia Kazakhstan
Noruega Suecia
Suiza Pases Bajos
Rumania
Polonia Malta
Luxemburgo
Serbia
Eslovakia
Eslovenia
Moldovia
Bahrain
Bangladesh
Bulgaria
Hong Kong
Taiwan
India
Japn
China
Georgia Irn Iraq
Israel
Jordania
Kazakhstan
Korea
Kuwait
Pakistn
Malasia
Vietnam
Turqua
Sri Lanka
Singapur
Arabia Saudita
Rumania
Lbano
Tailandia
Filipinas
Nueva Zelanda
Fiyi
Australia Botswana
Camern
Egipto Ghana Costa de
Marfil
Kenia Nigeria
Sierra Leona
frica del Sur
Zambia Uganda
Madagascar
Libia
Zimbabwe
Marruecos
Namibia Lesotho Malawi Tanzania
Tunisia Argentina
Jamaicas
Barbados
Bolivia
Uruguay
Brasil
Mxico
EEUU
Canad
Costa Rica
Colombia
Rep. Dominicana
Guatemala
Honduras
Bahamas
Nicaragua
Panam
Venezuela
Per
Hait
Guayana
Trinidad Tobago
Paraguay
Chile
NIIF/NIC - Hoy & Maana Hoy da NIIF/NIC estn en uso
en mas de 100 pases: Requeridas en todos los pases de la
Unin Europea desde 2005.
Argentina, Brasil, Canad e India han anunciado su uso mandatorio
Plan de convergencia en ejecucin para llevar USGAAP hacia NIIF/NIC
Para 2014, se espera que: Todos los pases industrializados hayan
adoptado NIIF/NIC
China y Japn hayan convergido sustancialmente hacia NIIF/NIC
Empresas publicas de U.S. Hagan de uso obligatorio las NIIF/NIC
196187
117
0
50
100
150
200
250
2006
U.S GAAP IFRS Other
Accounting Standards Used by Global Fortune 500
Entidades
Pequeas y medianas entidades
(PYME)
No tienen obligacin publica de rendir
cuentas
Presentan EEFF con propsitos de
informacin general
Otras No cumplen con
alguno de los criterios anteriores
Qu se entiende por PYME?
Total de Activos
Nivel de Ingresos
No. empleados
Participacin en el
mercado
Alta informalidad Contribuyen el 80% del empleo nacional Sus volmenes de produccin son muy bajos, en comparacin con los volmenes requeridos en el exterior. Desorganizacin. Las empresas no desarrollan una buena estructura de costos ni realizan inversiones peridicas. Competencia desleal, inseguridad jurdica, dificultades de acceso a crditos y falta de capacitacin tcnica. Bajos volmenes disponibles de cierta materia prima. La falta de capital que impide un rpido incremento de la produccin y la prdida de contratos y clientes.
Otras caractersticas de PyMEs
Por que la importancia de la NIIF para PyMEs
SECTOR PYME
Se define como PYME al sector que incluye las micro, pequeas y medianas empresas.
El 98,1 por ciento de las empresas privadas registradas en el Rgimen de Salud son PYME.
La mayor cantidad de PYME se concentra en los sectores de comercio y servicios.
En Latinoamrica, ms del 90% de las empresas son mipymes
Distribucin de Empresas privadas segn tamao
Micro 71%
Pequea 23%
Mediana 4%
Grande 2%
Empresas privadas por actividad econmica, segn tamao de empresas
DISTRIBUCIN PORCENTUAL (%)
Empresas Micro Pequea Mediana Grande Total
Agropecuario 75.20 18.80 3.60 2.40 100
Industria 58.00 30.40 6.65 5.00 100
Comercio 71.90 23.70 3.40 1.00 100
Servicios 72.30 21.70 4.20 1.80 100
Total 71.40 22.60 4.10 1.90 100
Distribucin de PYME, por actividad econmica
Agrop. 11%
Industria 8%
Comercio 26%
Servicios 55%
10 ms grandes empresas con responsabilidad pblica en el mundo
Compaa Pais Sector Ventas Ganancias Activos Valor
Mercado
Citigroup EUA Banca 146.560 21.540 1.884 247.420
Bank of America EUA Banca 116.570 21.130 1.459 226.610
HSBC HoldingsUK UK Banca 121.510 16.630 1.860 202.290
General Electric EUA Conglomerados 163.390 20.830 697.240 358.980
JPMorgan Chase EUA Banca 99.300 14.440 1.351 170.970
American Intl Group EUA Seguros 113.190 14.010 979.410 174.470
ExxonMobil EUA Petrleo y gas 335.090 39.500 223.950 410.650
Royal Dutch Shell Holanda Petrleo y gas 318.850 25.440 232.310 208.250
UBS Suiza Productos financieros 105.590 9.780 1.776 116.840
ING Group Holanda Seguros 153.440 9.650 1.615 94.000
EN MILLONES DE DOLARES
Cul es la dimensin de una PyME?
Las jurisdicciones definen caractersticas cuantitativas
Tipo de empresa P ref Vrf (U$S) Coef. de tamao
Microempresa hasta 20 hasta 400.000 hasta 0,52
Pequea Empresa hasta 100 hasta 2.000.000 hasta 2,58
Mediana Empresa hasta 300 hasta 10.000.000 hasta 10
El Coeficiente de tamao depende de la siguiente frmula:
donde:
P cantidad de empleados de la empresa.
Pref cantidad de empleados de referencia.
V ventas de la empresa en dlares estadounidenses
V ref ventas de referencia en dlares estadounidenses
Dimensiones en el Mercosur
En la Unin Europea
Tipo de Empresa Empleados Facturacin
(Millones de )
Total de Balance
(Millones de )
Microempresa < 10 y 2 o 2
Pequea
empresa < 50 y 10 o 10
Media empresa < 250 y 50 o 43
Dimensiones en Mxico
Sector / Tamao Industria Comercio Servicios
Microempresa 0-10 0-10 0-10
Pequea Empresa Nov-50 Nov-30 Nov-50
Mediana Empresa 51-250 31-100 51-100
Dimensiones en Guatemala
La Cmara de la Industria de Guatemala tiene dos tipos de definiciones de las mipymes, una est destinada para el Programa de Bonos y sigue un criterio de cantidad de empleados,
Criterio de la Cmara de la Industria de Guatemala para empresas industriales
Tipo de empresa
Empleados
Ventas mximas anuales (Q)
Activos totales
(Q)
Microempresa 1-10 hasta 60.000 hasta 50.000
Pequea Empresa
11-20 60.001-300.000 50.001-500.000
Mediana Empresa
21-50 300.001-3.000.000
500.001-2.000.000
Dimensiones en Guatemala
Tipo de empresa
Empleados (Criterio de la
Cmara de Comercio para el Programa de
Bonos)
Empleados (Criterio del Ministerio de Economa)
Microempresa 1-5 1-10
Pequea Empresa
6-50 11-25
Mediana Empresa
51-100 26-60
Dimensiones en Costa Rica
Tipo de empresa
Empleados
Microempresa Hasta 5
Pequea Empresa 6-30
Mediana Empresa 31-100
Empresa Grande Ms de 100
Objetivo: Las NIIF para pequeas y medianas entidades (PyMEs) proporcionan un marco que puede ser aplicado por entidades que cumplen con las condiciones, en lugar de aplicar el conjunto completo de las NIIF o los GAAP nacionales
Origen de las NIIF para PyMEs
El IASB presento un
potencial proyecto en
2001
El IASB public un documento de debate para
comentarios en junio de 2004
Reuniones pblicas en mesas de
conversacin sobre posible simplificacin
en octubre 2005 (reconocimiento y
medicin)
Borrador de exposicin del
IASB febrero 2007
NIIF para PyMEs
versin final julio 2009
Opinin del Director del Proyecto de NIIFs para PYMES
Entrevista a Paul Pacter
Las NIIFs del IASB son un libro grande, como una gua telefnica de ms de 2,600 pginas que se aplica a las entidades cotizadas; y el proyecto de adaptacin de NIIFs a las PyMEs es un documento de 250 pginas (90.4 % de disminucin de las NIIFs completas).
La lnea de trabajo ha sido buscar la mayor simplificacin posible, se ha reducido en un 85% los principios contables para las PyMEs.
Las NIIFs para PyMEs son autnomas. Las entidades slo podrn acudir al repertorio de las NIIF completas para resolver sus dudas de forma extraordinaria.
Opinin del Director del Proyecto de NIIFs para PYMES
Entrevista a Paul Pacter
instrumentos financieros: arrendamiento financiero (leasing), la capacidad de obtener beneficios a travs del goodwill" (plusvala o fondo de comercio), la contabilidad inflacionaria, los pagos basados en acciones, los informes preliminares que tienen que emitir las entidades cotizadas.
Las NIIFs para PyMEs incluirn un modelo de estados financieros y un cuestionario (check list) para facilitar a las entidades a preparar sus estados financieros. No se ha suprimido el estado de flujos de efectivo (mtodo indirecto).
Opinin del Director del Proyecto de NIIFs para PYMES
Entrevista a Paul Pacter
Las entidades debern considerar los impuestos diferidos, las provisiones menores, el pago con acciones, los arrendamientos operativos y las Normas se aplicarn tambin a los estados financieros consolidados.
Se adopta una posicin conservadora. Entre el valor de costo y el valor razonable; se suele adoptar por el valor de costo para los activos fijos; tambin estas Normas impiden llevar al activo muchos gastos como los de investigacin y desarrollo, los costos de prstamos y operaciones financieras, la contabilizacin de las participaciones en negocios conjuntos (joint ventures).
Opinin del Director del Proyecto de NIIFs para PYMES
Entrevista a Paul Pacter
Las entidades debern considerar los impuestos diferidos, las provisiones menores, el pago con acciones, los arrendamientos operativos y las Normas se aplicarn tambin a los estados financieros consolidados.
Se adopta una posicin conservadora. Entre el valor de costo y el valor razonable; se suele adoptar por el valor de costo para los activos fijos; tambin estas Normas impiden llevar al activo muchos gastos como los de investigacin y desarrollo, los costos de prstamos y operaciones financieras, la contabilizacin de las participaciones en negocios conjuntos (joint ventures).
Opinin del Director del Proyecto de NIIFs para PYMES
Entrevista a Paul Pacter
Se opta por el mtodo indirecto para el clculo del estado de flujos de efectivo; y el valor intrnseco (el valor de liquidacin) para los pagos en acciones.
Para determinar el impuesto a las ganancias (impuesto a la renta), se decantan por el mtodo de las diferencias temporales.
La simplificacin ha llegado hasta el idioma. Despus de 30 aos de funcionamiento del IASB nuestro lenguaje se haba convertido en muy tcnico, y no era fcil de entender. Por eso, una de las decisiones fue redactar el documento en un ingls simple del hombre de la calle.
ESTADO DE LA NIIF PYMES EN CENTROAMERICA Y EL
CARIBE
COSTA RICA
Las NIIF Completas se adoptaron parcialmente en 1999, su aplicacin inicio 1-10-2001 y se ratificaron de forma completa en el 2005. Las NIIF Pymes se adoptaron en noviembre 2009 y su aplicacin inici el 1-10-2010. Primeros estados financieros: 30 de septiembre de 2012 Las NIAS se adoptaron en 1998 y se ratificaron en 2005. Las NICSP se adoptaron en 2008 mediante decreto ejecutivo (obligatoria por potestad del Estado
EL SALVADOR
Consejo de Vigilancia de la Profesin de Contadura Pblica y Auditora (CVPCPA) Fecha de transicin: 1 de enero al 31 de diciembre de 2010
1
Primeros estados financieros: 31 de diciembre de 2011 Adopcin anticipada es permitida
2
GUATEMALA
Colegio de Contadores y Auditores de Guatemala (CCPAG) Fecha de transicin: 1 de enero al 31 de diciembre de 2010
1
Primeros estados financieros: 31 de diciembre de 2011. Adopcin anticipada es permitida
2
HONDURAS
1
Junta Tcnica de Normas de Contabilidad y Auditora Fecha de transicin: 1 de enero al 31 de diciembre de 2011 Primeros estados financieros: 31 de diciembre de 2012
NICARAGUA
1
2
Colegio de Contadores Pblicos de Nicaragua (CCPN) Fecha de transicin: 1 de junio de 2010 al 30 de junio de 2011 Primeros estados financieros: 30 de junio de 2012 Adopcin anticipada es permitida
PANAMA
1 Junta Tcnica de Contabilidad
2
Fecha de transicin: 1 de enero de 2010 al 31 de diciembre de 2010
Primeros estados financieros: 31 de diciembre de 2011
3 Adopcin anticipada es permitida
REPUBLICA DOMINICANA
Adoptar e implementar la Norma Internacional de Informacin Financiera para Pymes (NIIFS PYMES), emitidas por el Consejo de Normas de Internacionales de Contabilidad (IASB) como las Normas Contables aplicables en la Repblica Dominicana para las empresas clasificadas como Medianas en la Ley 488-08 y aquellas que trascienden el lmite de medianas pero que no estn cotizando en el Mercado de Valores de la Republica Dominicana, Inc. ni estn listadas en la Superintendencia de Valores de la Repblica Dominicana. Esta Norma corresponde a la Norma Internacional de Informacin Financiera para Pymes (NIIFS PYMES), emitida y las modificaciones que se le hagan despus de transcurrir seis (6) meses de su
traduccin oficial al espaol. Con carcter transitorio hasta los ejercicios iniciados el 1ro. de enero de 2012, las empresas podrn aplicar NIIFS-PYMES y sus interpretaciones
ESTADO DE
LA NIIF
PYMES EN
SURAMERICA
ARGENTINA
Va en camino de la simplificacin. En cuanto a la demanda, las PYMES tienen confusin con la informacin
que requieren y necesitan, porque solo les interesa el aspecto tributario. En cuanto a acreedores, hay que
empezar con capacitacin, porque muchos analistas de riesgo realmente no comprenden las NIIF. Por ejemplo, desde el ao 2000 existe una resolucin tcnica sobre
arrendamientos y hasta la fecha hay empresas que registran arrendamientos operativos igual a los
financieros y los bancos no corrigen esa informacin. Las revaluaciones de bienes de uso no estn vigentes.
Hay problemas en la oferta de informacin del rea financiera, en
virtud de que disponen de poco tiempo para capacitacin y
actualizacin o de generar mejoras en el proceso de la misma. Las
empresas generan un obstculo, ya que tienen alto grado de informalidad econmica.
La Comisin Nacional de Valores ha generado la declaracin de aplicacin de NIIF plenas para las que cotizan a partir del 01-01-12. Es el primer nivel de aplicacin. Hay un nivel intermedio donde estn las
normas nacionales y est en proyecto la aplicacin de las NIIF para PYMES. Otro proyecto que se est
iniciando, se denomina normas ms simplificadas para empresas ms pequeas. Estas hacen ms sencillo el
clculo del valor recuperable, la segregacin de componentes financieros implcitos y el Estado de Flujos de Efectivo, no incluye arrendamientos, pagos basados
en acciones y beneficios al personal y todava no se sabe el impuesto diferido.
Todas las sociedades comerciales estn obligadas a presentar EEFF auditados. En Argentina el 71,6% facturan menos de 795mil $ al ao y solo el 22.8% factura ms de 5 millones al ao.
BOLIVIA
Periodo de Transicin
Periodo 2012
Primeros estados financieros: 31 de diciembre de 2013
BRASIL
En diciembre de 2009 el Comit de Pronunciamientos Contables (CPC) adopt una versin portuguesa de las IFRS para PYMES como una opcin para las PYMES en Brasil. Mediante la Resolucin 1255 del ao 2009 la norma para PYMES de CPC fue incorporada por el Consejo Federal de Contabilidad (CFC), el cuerpo profesional nacional en Brasil.
1
La norma es una traduccin temporal y no oficial de las IFRS para PYMES y est disponible en el sitio web de CPC en espera de que se complete la traduccin oficial por parte de la Fundacin en Londres. Se anticip que los auditores podrn informar que los estados financieros que cumplen con las normas para PYMES de CPC cumplen tambin con las normas de IFRS para PYMES porque no hay diferencias sustanciales entre la traduccin no oficial portuguesa y la IFRS para PYMES.
2
El nmero estimado de PYMES en Brasil (enero de 2009) era de 5.9 millones, representando el 99% de las empresas brasileas. Mientras se espera que muchas de ellas mantengan un sistema contable muy simple permitido por las leyes brasileas de PYMES, se espera que muchas de ellas migren a la norma equivalente de IFRS para PYMES.
3
Por ejemplo, se espera que el Banco Nacional de Desarrollo Econmico y Social Brasileo incentive e incluso requiera que sus clientes (aproximadamente 250.000 PYMES) utilicen el nuevo estndar contable.
4
CHILE
Se tienen normas chilenas pero son 100%
iguales a las NIIF plenas. Se emitir un boletn con carcter optativo a partir del 2010 y dar fecha de
obligatoriedad tanto de las plenas como de la
NIIF para PYMES a partir del 01-01-13. Se derogara lo que
existe hoy y quedara solo NIIF. El proyecto tambin involucra las
NIAS.
1
COLOMBIA
Se tiene una situacin en cuanto a unas normas emitidas en 1983 y luego reformadas en 1993, pero que han quedado en el papel, porque las
normas tributarias son ms usadas que las financieras. Las normas son emitidas a travs de
leyes.
1
En los casos de matrices de empresas que tienen controladoras fuera del pas, se vienen aplicando
las NIIF desde hace mucho tiempo. Las universidades han venido trabajando en NIIF. Se est generando capacitacin importante a travs de las universidades (en una universidad van en
el 26avo programa de NIIF).
2
A futuro la ley 1314 gener un piso para la aplicacin de las NIIF. A travs del Consejo Tcnico de Contadura Pblica, la ley creo la
posibilidad de crear un plan de implantacin de las normas, en el cual se espera haya una
convergencia en el ao 2013.
3
ECUADOR
Para efectos del registro y preparacin de estados financieros, la Superintendencia de Compaas califica como PYMES a las personas jurdicas que cumplan las siguientes condiciones: Activos totales inferiores a CUATRO MILLONES DE
DOLARES Registren un Valor Bruto de Ventas Anuales inferior a
CINCO MILLONES DE DLARES; y, Tengan menos de 200 trabajadores (personal Ocupado).
Para este clculo se tomar el promedio anual ponderado. Se considerar como base los estados financieros del
ejercicio econmico anterior al perodo de transicin.
ECUADOR
Aplicarn la Norma Internacional de Informacin Financiera para Pequeas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES), para el registro, preparacin y presentacin de estados financieros, a partir del 1 de enero del 2012, todas aquellas compaas que cumplan las condicionantes sealadas en el artculo primero de la presente Resolucin. Se establece el ao 2011 como perodo de transicin; para tal efecto este grupo de compaas debern elaborar y presentar sus estados financieros comparativos conobservancia a la Norma Internacional de Informacin Financiera para Pequeas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES), a partir del ao 2011.
PARAGUAY
Hoy da estn en la etapa preliminar, tienen recin un plan de adopcin de las NIIF Plenas, no hay una fecha determinada pero hay una fecha tentativa que es a partir del ao 2012. Hay un colegio de contadores en el pas que los agremia.
1
Se gener una ayuda voluntaria de la SET, que es la autoridad fiscal del pas para la implementacin de NIIF. Este rgano dice que las empresas que facturan ms de cien mil $ anuales deben ser auditadas. No hay convenios con organismos, sin embargo hay una ventaja competitiva y es que la mayora de los miembros de la directiva del colegio son catedrticos. No hay una uniformidad sobre los parmetros en los que se ensea la contabilidad.
2
Prcticamente el 99% de las empresas son PYMES, sobre todo dedicadas a las actividades agrcolas y ganaderas. Y bsicamente solo los bancos y cooperativas son los que estn regulados.
3
En el 2004 hubo una modificacin de la ley tributaria que incorpor el hecho de que los EEFF de los contribuyentes deben estar de acuerdo a normas. La SET enuncia que el uso de las NIAS, son la base para que se generen las auditorias. Se necesita el apoyo de colegas que tengan mayor conocimiento al respecto y ayuda de organismos para dar financiamiento. Se necesita del IASB para que facilite instructores para formar formadores de formadores adems de que den derecho de reproducir material para difundirlo libremente
4
PERU
Ao 2010 Transicin Ao 2011 Adopcin Plena
1
URUGUAY
1
Hay 213 mil empresas de las cuales el 99,4% son PYMES y MICROPYMES. Quienes tienen que aplicar las NIIF Plenas son las que tienen forma legal formal.
2
Nunca le ha interesado a Uruguay emitir sus propias normas ya que la mayora quienes trabajan en ello es de forma voluntaria, por lo que hay mucha rotacin.
3
Siempre se han ido a las NIIF. Hay un colegio de contadores que tienen una comisin permanente de normas. Se va a un proceso de adaptacin.
VENEZUELA
1
Venezuela cuenta con una Federacin de
Colegio de Contadores que a su vez est conformada
por 26 colegios estatales.
2
Seguidamente la Federacin se pronunci en
cuanto a que en el pas se emitirn las
Normas de Informacin Financiera
Venezolanas (Ven.-NIF) que
contemplan la adopcin con
reservas de las NIIF Plenas y las NIIF
para PYMES.
3
Para las pequeas y medianas entidades (PYME), en el ejercicio econmico que se inicie el 01 de enero de 2011 o fecha inmediatamente posterior, permitindose su adopcin anticipada para el ejercicio que se inicie a partir de 01 de enero de 2010
54
Retos para la adopcin
Retos para la adopcin Primera etapa
Acceso a la literatura contable NIIF para las PYMES (diversos idiomas) Acceso tecnolgico / libro
Divulgacin intensiva Foros /conferencias /congresos
Internacionales y locales Entrenamiento formal
Seminarios (terico-prctico) Autoridades reguladoras de la profesin /fiscalizadoras tributarias Gremios / entidades acadmicas
Retos para la adopcin Segunda etapa
Capacitacin permanente
Adecuacin de los currculos
acadmicos en materia contable
Nivel medio y superior
Personal docente /estudiantes
Actualizacin continua
Boletines, preguntas y respuestas
(www.iasb.org)
Modificaciones a la norma
Conclusiones
Normativa contable menos compleja de reconocimiento internacional.
Es aplicable para la mayora de las entidades del mundo (no pblicas ni reguladas).
Se requiere un programa formal de capacitacin permanente y de actualizacin continua
Su adopcin coadyuda al fortalecimiento de los sistemas financieros en general (NIIF completas y NIIF para las PYMES)
CONCLUSIONES
El Proyecto de NIIF para PyMEs, es una adaptacin de las NIIF completas del IASB, diseado para entidades que no tengan responsabilidad publica ni acten como fideicomisos.
Las expectativas de crecimiento y competitividad de las PyMEs en nuestros pases, por medio de la entrada en vigencia de los Tratados de Libre Comercio (TLC), con las economas ms importantes del mundo, se facilitarn en base a la adopcin y aplicacin de los Estndares para las PyMEs.
CONCLUSIONES
Ser suficiente las NIIF para PYMES ?
Gracias por su estimable atencin