CERRO MATOSO S.A: El arte de explotar ferroníquel y minimizar la

renta minera del país.

Luis Álvaro Pardo B.Montelibano, CórdobaDiciembre 12 de 2014

• ContenidoAntecedentes de la prórrogaAcuerdo económico de la prórrogaSolicitudes de información oficial Sin el pan y sin el queso.Implicaciones fiscalesImpacto sobre la renta mineraImpacto sobre el patrimonio nacionalFundaciones y donacionesBeneficios globales de la mineríaComentarios finales

Antecedentes de la prórroga

Contratos de aporte minero 866/1963 y 1727/1971.Sin prórroga y reversión gratuita de los bienes al Estado a los 30 años. Contrato de concesión minera 051/1996. Incluye los anteriores.Estudios parciales y con fechas posterioresPrórroga hasta el 2029, 2044 y hasta agotamiento total.

Acuerdo económico de prórroga

Prima de contratación: US20 millonesInversión social: US10 millones / 4 añosContraprestación adicional: 1% - 2% sobre las regalías del 12%Canon Superficiario: US5 / H / AñoAdministración y auditoria: US2 / H / AñoCompensación adicional: 1,5% sobre la regalía vigente por explotación de carbón.

Comunicado de la ANM “Un mayor beneficio económico para el país y la región

Tras la nueva negociación se logran 11 billones de pesos adicionales para el país durante el desarrollo del contrato hasta 2044, incluyendo regalías, impuestos y compensaciones. En conjunto, esto representa un incremento de 6 puntos porcentuales de la participación del Estado, respecto a los ingresos totales generados, al pasar de tener una participación del 45% al 51%, siendo una de las mayores participaciones del Estado en operaciones de extracción de níquel a nivel internacional.

Además, se garantiza una mayor vida útil del proyecto, lo que viabiliza un aumento en la producción reflejado en mayores regalías y compensaciones obligatorias, tan vitales para las economías regional y nacional, como lo representan Córdoba y los 4 municipios aledaños a la zona de influencia del proyecto (Montelíbano, Puerto Libertador, La Apartadá y San José de Uré)”

Comunicado de la ANM sobre contrato de Cerro Matoso. 28 de dic / 2012

Solicitudes de información oficial

Solicitud de información Ing Ricardo Gaviria Jansa. Agosto 2014. Reunión y negativa.

Derecho de petición DIAN. Agosto 2014. Información confidencial o inexistente.

Derechos de petición. Superintendencia de Sociedades. Agosto 2014. Estado de resultados.

Resultados contables 2012 – 2013

1. Los ingresos operacionales cayeron 18%2. Los costos de ventas y PS subieron 34%3. CMSA no pagó impuestos en el 20134. Las pérdidas ascendieron a $12 mm

  Ingresos operacionales

Costos de ventas y de prestación de 

servicios

Gastos operacionales de administración

Impuestos a cargo Ganancias o perdidas

2012 720.835 350.852 160.941 68.125 129.924

2013 586.949 469.558 133.386 -14.675 -12.896

  - 18% 34% -17 - -

Resultados contables 2005 – 2013

Resultados contables 2012 – 20131. Ingresos operacionales:

a. Caída de los precios externosb. Disminución de las exportaciones

2. Costos de ventas (34%)a. No tiene explicación. Inflación 1,9%b. Obligaciones de la prórroga 051/96

3. Mayores costos – menores ingresos = Pérdidas4. Cero impuestos.

1. Comportamiento de las variables de 2013. 2. Descenso de la producción (-18%) y del monto las exportaciones (-5%)3. Caída de los precios en el mercado internacional. (-20%)4. Tenor (2,3) inferior al promedio de los últimos ocho años (2,8)

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 -

2.00

4.00

6.00

8.00

10.00

12.00

14.00

Ingresos y costos unitarios  millones de $ constantes

Ingresos por ton Costo por Ton

1. Comportamiento irregular de los costos totales 2. Incremento inexplicable de los costos en el 2013 (36% en $ constantes) 3. Costos totales del 2013 incluyeron los costos de la prórroga del contrato 051/964. Los costos de la prórroga fueron deducidos de los impuestos de CMSA5. Los beneficios económicos de la prórroga se evaporaron por beneficios tributarios

1. El impuesto promedio efectivo de CMSA fue de 14% versus la tarifa general 33%2. Los impuestos efectivos se reducen como consecuencia de la gran cantidad de deducciones,

exenciones y descuentos tributarias de la industria extractiva3. La falta de transparencia en la información tributaria por parte de la DIAN y de las empresas

mineras no permiten observar el tipo de deducciones y su monto específico. 4. Grave afectación del fisco nacional por impuestos en el 2008 y 2013

Impacto fiscalCMSA arrojó pérdidas por $12,9 mm en 2013.CMSA no pagó impuestos y descontará las pérdidas en cinco años.

Artículo 147 del Estatuto Tributario - Compensación de pérdidas fiscales de sociedades. Las sociedades podrán compensar las pérdidas fiscales reajustadas fiscalmente, con las rentas líquidas ordinarias que obtuvieren en los periodos gravables siguientes sin perjuicio de la renta presuntiva del ejercicio.

En suma, CMSA no pagó impuestos en el 2013, recuperó las obligaciones de la prórroga del contrato 051 / 1996 y recuperará sus perdidas en los próximos cinco años (Crédito Fiscal)

Impacto en la renta mineraRenta minera = impuestos + regalíasCMSA no pagó impuestos en el 2013Regalías distribuidas por níquel

Impacto en la renta mineraCero impuestos en el 2013Deduce las regalías de níquel de

los impuestosNo paga regalías por el hierro

Impacto en la renta minera

Las deducciones corresponden a todos los ítems que se restan en la depuración del estado de resultados.La autoridad tributaria no tiene forma de certificar que las deducciones corresponden a la realidadLos impuestos + regalías equivalen al 18% de las deducciones en el 2012 y 12% en el 2013.

Derechos prórroga y deduccionesAño 2013Deducciones total 592.143 Derechos de prórroga  42.050 % 14%

Las deducciones reportadas por CMSA ascendieron a $592.143 millones de pesos constantes en el 2013La prima de compensación por la prórroga del contrato 051/96 más la inversión social del primer año ascendieron a $42.050 millones de pesosEstos recursos fueron deducidos del impuesto de renta de 2013 y equivalen apenas al 14% de las deducciones tributarias.

Impacto sobre el patrimonio nacional

Los RNNR hacen parte del patrimonio económico de los colombianosLa explotación de los RNNR se compensa a través de la renta minera (Impuesto más regalías)La producción de 113.222 Ton de ferroníquel en el 2013 no generó impuestos y las regalías fueron deducidas de los impuestos de CMSA. El Gobierno Nacional & CMSA son responsables del detrimento del patrimonio económico de los colombianos.

Impacto sobre el patrimonio nacional

El Gobierno Nacional no puede impedir que CMSA siga produciendo ferroníquel a perdida pues la autonomía empresarias está por encima del interés general de los colombianos. CMSA puede seguir acudiendo a los mecanismos para reducir sus obligaciones tributarias en el país. Un menor pago de impuestos es un golpe de los recursos públicos para desarrollo económico e inversión social.

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